Доходы Broadcom от AI-чипов превысят $10 млрд в 2024 году, вдвое выше уровня 2023-го, вопреки проблемам на китайском рынке
![Доходы Broadcom от AI-чипов превысят $10 млрд в 2024 году, вдвое выше уровня 2023-го, вопреки проблемам на китайском рынке Доходы Broadcom от AI-чипов превысят $10 млрд в 2024 году, вдвое выше уровня 2023-го, вопреки проблемам на китайском рынке](/upload/iblock/6c6/i97t2bfsbotgbnqw187vpskmqmuqdgt8/20051.png)
Broadcom ожидает, что в 2024 году выручка от AI-полупроводников составит 35% ее полупроводникового дохода против 15% в 2023 году. Абсолютная цифра превысит $10 млрд, более чем вдвое превзойдя $4,3 млрд годом ранее.
Подразделение полупроводников Broadcom выручило $28,2 млрд в 2023 году, продемонстрировав редкий в отрасли 7%-ный рост на фоне общего спада, за исключением Nvidia с ростом свыше 100%.
Broadcom и Nvidia – главные бенефициары AI-трендов для серверов. Broadcom избегает производства GPU, фокусируясь на создании инфраструктуры для бесшовной работы XPU и HBM, ориентируясь на устойчивые рынки с жизненным циклом не менее 10 лет.
Ее продуктовый портфель, включая ядра, коммутаторы топ-уровня, сетевые адаптеры, PCIe-новинки и пр., образует огромный адресный рынок вне GPU/CPU с высоким порогом входа.
По данным Seeking Alpha и SiliconANGLE, в Broadcom считают, что центр IT-индустрии смещается от CPU к интеграции разнородных AI-процессоров вроде GPU, NPU, LPU (XPU), требующих высокоскоростных каналов – экспертной области компании.
CUBE Research отмечает разницу стратегий Nvidia и Broadcom, но также устойчивые преимущества и потенциал долгосрочного роста обеих, причем Broadcom ориентирована на длительное сотрудничество, масштабные жизненные циклы и дифференциацию бизнеса.
Одна из специфических черт Broadcom – одновременные поставки Google, Apple, Dell, HP и Nvidia. Несмотря на конкуренцию с Nvidia, Broadcom называет ее наиболее быстрорастущим заказчиком, применяя проприетарный NVLink «вниз» и стандартный PCIe «вверх».
Кроме продажи чипов, Broadcom также выигрывает от услуг по проектированию ИС для партнеров вроде Google, не имеющего достаточных внутренних компетенций после многолетней разработки TPU. Broadcom отвечает за преобразование чиповых проектов в схемы и курирует весь процесс до производства.
Сообщается о заказе Broadcom от ByteDance. При этом существуют опасения из-за курса КНР на «деамериканизацию» и экспортных ограничений США – значительная доля выручки Broadcom поступает из Китая.